英伟达崛起，台积电最大客户或将由苹果转向英伟达的时代变革！

随着时代的变迁，英伟达有可能取代苹果成为台积电的最大客户，这一变化反映了科技行业的快速发展和竞争格局的演变，英伟达作为芯片领域的领军企业，其需求增长和技术创新使其成为台积电的重要合作伙伴，这一转变对于行业格局、企业发展和市场趋势将产生深远影响。

苹果一直凭借着其畅销的智能手机以及其他电子产品主导着一条遍及全球的供应链，其中，苹果与台积电的合作最受到市场关注，并被视为判断半导体产业前景的一个关键信号。

然而，连续多年稳坐台积电最大客户宝座的苹果正面临着新的竞争。由于智能手机芯片组订单量下降，高性能计算芯片的订单则迅猛增加，英伟达很可能将取代苹果，成为台积电的最大客户。

最新报告估计，高性能计算芯片的收入在2025年第二季度达到台积电总收入的60%，远超智能手机业务，而英伟达又占据了台积电先进封装产能的一半以上。

如果英伟达的订单量保持增长势头，预计其今年的高性能计算芯片订单将占到台积电总营收的19%至21%，从而挑战苹果的主导地位。去年，苹果订单贡献了台积电24%的营收。

屈居第二

苹果据悉已经获得台积电2纳米芯片组中超过一半的初始供应量，但面临来势汹汹的人工智能芯片，苹果的订单恐怕将在今年屈居第二。

不过，苹果仍有机会在明年重新做回台积电的最大客户。苹果正在开发四款2纳米芯片组，并为iPhone 18系列开发第二代C2 5G调制解调器，以及N2无线网络芯片。此外，苹果还可能与台积电合作建设1.4纳米工艺的芯片工厂。

尽管如此，随着人工智能投资的愈演愈烈，英伟达之外的公司也可能加入到台积电等芯片制造巨头的产能争夺之中。按照当下的发展，台积电未来可能更聚焦于数据中心业务，而不再局限于智能手机。

这也可能削弱苹果对台积电的影响，过去十几年中，台积电在多个问题上都不得不征询苹果的意见。而台积电业务的逐渐多元化意味着，苹果为王的时代可能已经过去。